Kaj og Bamse møder Søslangen Holger

Bamse har fået et hemmeligt brev fra en rumvæsen, som fortæller om en hemmelig landingsplads for rumskibe og ufoer. Kaj og Bamse tager afsted til Eventyrland for at undersøge det og for at møde rumvæsnet, men da de kommer frem ser de, at det langt fra er et helt almindeligt rumskib.

Kaj og Bamse lander i en dyb og mørk kløft i Tågebjergene i Eventyrland. Med deres medbragte hakker må de ase og mase for at komme op i lyset til blomsterengen oppe på toppen. Men pludselig hører de en mærkelig lyd - en gigantisk støvsuger ødelægger alle blomsterne! Dens suge-kraft er endda så stærk, at den også suger Kaj og Bamse med, og de ender inde midt i støvsugerposen. Men problemerne slutter ikke her, for støvsugeren står inde i Heksehulerne og uden for posen kan Kaj og Bamse høre heksene snakke.

Tusindvis af blæksprutter angriber Kaj, mens han prøver at svømme over en flod. Kaj drikker sin trylledrik, og pludselig er han forvandlet til en haj. Men også blæksprutterne kan forvandle sig. De samles i en stor klump og bliver til en kraken, og med sine lange tentakler griber uhyret Kaj i halen og svinger ham rundt i luften.

Kaj og Bamse flyver til Vampyrslottet, som ligger i landet, hvor det altid er nat. Her møder de den flinke vampyr Grev Bo, som ikke har været på toilettet i over tusind år. Toilettet ligger nemlig for enden af en lang mørk trappe, og Grev Bo er mørkerad. Kaj og Bamse hjælper ham ned af trappen og står pludselig over for tre døre. Problemet er bare, at Grev Bo ikke kan huske, hvilken dør der er toilettet, og bag de andre to, gemmer der sig et farligt monster. 

Kaj og Bamse er ret glade for ost. Ost, ost, ost! Og derfor tager de tilbage til Osteland. Men eventyret i Osteland bliver ikke ufarligt, for Kaj mister sin rygsæk med trylledrikken, og det er ret ufedt for de to venner, for Osteland vrimler nemlig med ostemonstre ...

På skattejagt i Den Magiske Mose står Kaj og Bamse pludselig ansigt til ansigt med et mose-monster med ikke færre end tyve hoveder og fyrre arme. De to venner må tage kampen op mod monstret bevæbnet kun med et træsværd og en cykelhjelm. Men munderet i mosen er magisk, og både sværd og cykelhjelm udvikler sig til gavn for Kaj og Bamse.

Insektskoven bliver invaderet af en hær af bænkebiddere, som gnasker i skovens mange skumfidus-blomster. Heldigvis elsker blåmejsen bænkebiddere, og den spiser massevis af dem. Men pludselig dukker et stort vandmonster op af en skovsø. Det er en kæmpe megabænkebidder, og den kan blåmejsen ikke spise. Til gengæld kan vandmonsteret æde både blåmejsen og Bamse.

I Osteland i Eventyrland kommer Kaj og Bamse op og slås med ikke bare ét men seks ostemonstre, og Kaj ender i maven på ét af dem. Men heldigvis har han sin trylledrik med,  og da han drikker den, slår han en så stor osteprut, at ostemonstret eksploderer - og dét vil Bamse i hvert fald også prøve.

En stor drage rammer blåmejsen og vælter Kaj og Bamse af. De to venner lander i en drage-rede, hvori der ligger et vaskeægte drageæg. Ægget klækker og pludselig står Kaj og Bamse ansigt til ansigt med en drageunge.

Der er frost og sne og kulde udenfor, men det forhindrer ikke Kaj og Bamse i at tage på eventyr. Kaj har på fornemmelsen, der er en, der har brug for deres hjælp, og de flyver afsted til Is-ørkenen i Eventyrland.